Кто важнее: CoreWeave или Nvidia? Дуэль в мире искусственного интеллекта

Когда речь заходит о королях искусственного интеллекта, Nvidia (NVDA) — это имя, которое звучит как благозвучная мелодия для инвесторов. Компания, подарившая миру чипы, способные вычислять быстрее, чем светская сплетня распространяется по салонам, сегодня оценивается в 4,3 триллиона долларов. Но разве величина титана гарантирует ему вечное величие? Инвесторы, как истинные эпикурейцы, ищут изысканные деликатесы среди менее раздутых компаний.

🐢

Ищешь ракеты? Это не к нам. У нас тут скучный, медленный, но надёжный, как швейцарские часы, фундаментальный анализ.

Бесплатный Телеграм канал

CoreWeave (CRWV) — словно юный д’Артаньян, ворвавшийся в залу с алмазным кинжалом в руке. Он сдает в аренду вычислительные мощности, вооружая клиентов последними чипами Nvidia. Его бизнес — отражение роста гиганта, но в миниатюре, как изящный портрет в золотой рамке. Рыночная капитализация — лишь капля в океане Nvidia, а акции взлетели на 130% с момента IPO. Но стоит ли доверять юности, когда рядом — опыт?

Почему Nvidia — это вечная классика

Nvidia — не просто компания, это алгебра успеха, воплощенная в кремнии. За последние 12 месяцев оборот составил $148,5 млрд, прибыль — $77 млрд. Эти цифры так же притягательны, как взгляд Венеры с картины Боттичелли. Даже санкции, ограничивающие поставки в Китай, не смогли затушить ее огни. А недавнее соглашение с Вашингтоном — 15% от продаж в обмен на доступ к рынку — похоже на сделку с дьяволом, где дьявол платит золотом.

Многие шарахаются от P/E 57, но разве не смешно судить о драгоценности по весу? Высокие маржи — это не признак жадности, а гимн эпохе. Nvidia — это Аполлон, играющий на акциях, как на лире, создавая гармонию из хаоса чипов.

Почему CoreWeave — это вальс на краю пропасти

CoreWeave растет как роза в оранжерее, но корни его — в почве Nvidia. Квартальный рост выручки в 3 раза до $1,2 млрд — впечатляет, как первый бал в жизни дебютантки. CEO Майкл Интратор вещает о «масштабировании», но разве не все романы начинаются с клятв в вечной любви? Прогнозируемый рост на 174% — это шампанское, но пьется ли оно без головокружения?

Итог: выбор между мечом и шпагой

CoreWeave — это азартная игра в казино, где ставки высоки, а дилер держит в рукаве не только карты. Убыточность, долговая тяжесть и зависимость от одного поставщика — не лучшие компаньоны для долгой дороги. Nvidia же — как старинный замок с глубоким рвом и сокровищами в подземелье. Ее цена сегодня — это вложение в вечность, а не в модное увлечение.

Разумный инвестор знает: красота рынка в том, что даже самая драматичная история заканчивается расчетом. А я бы выбрал того, чьи чипы востребованы даже в Китае — стране, где ценят и вечность, и золото. 🎯

Смотрите также

2025-08-21 12:42