Финансовые Рынки: Стремительные Изменения на Фонде и Рекордные Расходы Бюджета (09 мая 2025)

Редакция cryptomoon.ru выражает благодарность руководству Мосбиржи за предоставленную информацию для подготовки данного обзора.

1. Макроэкономический обзор

Текущая экономическая ситуация в мире продолжает оставаться под давлением множества факторов, таких как инфляция, изменение процентных ставок и глобальные торговые конфликты. На фоне всех этих кризисов, сегодняшние новостные заголовки позволяют выявить ключевые экономические тенденции и события, формирующие настроение инвесторов и общую картину на финансовых рынках.

🚀 Готовы к криптовалютным новостям? Присоединяйтесь к Telegram-каналу @Cryptomoonru прямо сейчас! Получайте обновления в режиме реального времени, анализ рынка и советы инсайдеров. Не пропустите! Нажмите здесь: 👇

☞CryptoMoon Telegram

Швейцарский суд утвердил мировое соглашение между Nord Stream 2 AG и её кредиторами, что вызвало обострение интереса к сектору энергетики. Аналитики отметили, что это соглашение служит сигналом о возможной стабильности в энергетическом секторе, однако неясности вокруг европейской энергетической политики продолжают влиять на рынок.

Тем временем, из Великобритании поступили новости о новых санциях против страховой компании «Согласие», что может негативно сказаться на состоянии финансовых рынков. Эти меры, направленные против российского сектора, могут привести к дальнейшему ухудшению отношений между Западом и Россией.

Общая экономическая картина становится более неопределенной в свете рекордных расходов федерального бюджета США в апреле, показавших увеличение на 21% год к году. Дефицит бюджета составил 3,2 триллиона рублей, что является абсолютным рекордом. Ожидается, что эта тенденция будет оказывать давление на инфляцию и подтвердит необходимость более жесткой денежно-кредитной политики в будущем.

2. Анализ финансовых рынков

Сегодня рынки демонстрируют смешанную динамику. Основные фондовые индексы, такие как STOXX 600 и S&P 500, показывают колебания, вызванные ожиданиями торговых переговоров между США и Китаем.

К основным событиям дня можно отнести следующие:

Капитализация таких компаний, как ConocoPhillips, увеличилась на 1,27% на фоне хороших финансовых результатов за первый квартал.
Акции Nvidia и других чипмейкеров подросли благодаря ожиданиям отмены ряда ограничений в полупроводниковой отрасли, что говорит о восстановлении интереса к технологическому сектору.

Инвесторы остаются осторожными, обращая внимание на предстоящие встречи в Швейцарии, где министры финансов США и Китая обсудят будущие тарифы. Текущая доходность 10-летних казначейских облигаций США составляет 4,372%, что указывает на стабильный интерес инвесторов к этому активу в условиях неопределенности.

Бюджетные расходы

Текущие индексы и рекомендации:

STOXX 600: Рост на 0,35%. При закрытии дня выше 539 пунктов возможен дальнейший рост до 573 пунктов.
S&P 500: Необходим пробой сопротивления на уровне 5763 пункта для достижения 5873 пунктов. Текущая ситуация указывает на неопределенность, но стабильный рост возможен.
CSI 300: Индекс намерен пробить уровень 3860 пунктов с потенциалом роста до 4025 пунктов.

3. Основные риски

Рынки сталкиваются с несколькими ключевыми рисками, которые могут негативно повлиять на инвесторов и устойчивость финансовых систем:

Торговая война между США и Китаем: Увеличение тарифов и наличие зеркальных мер со стороны Китая указывают на возможное усугубление конфликта, что может привести к рецессии.
Инфляция: Рекордные расходы бюджета могут подтолкнуть к дальнейшему росту инфляции, что требует жесткой денежно-кредитной политики от ФРС.
Геополитические напряжения: Санкции в отношении России опасаются негативного влияния на цены на нефть и газ, что также может вызвать нестабильность на энергетических рынках.
Проблемы в цепях поставок: Ужесточение контроля экспортных товаров, как в случае с Китаем, также создаёт риски для бизнес-моделей, основанных на международной торговле.

4. Инвестиционные идеи

Консервативная инвестиционная идея:

Инвестиции в облигации США: В текущих условиях стабильные доходности казначейских облигаций США могут стать хорошей защитой ваших активов от инфляции. При инвестициях в 10-летние облигации ожидается доходность около 4,372%, что предлагает хороший баланс риска и доходности с минимизацией потерь.

Рискованная инвестиционная идея:

Покупка акций NVIDIA: Сочетание сильных финансовых результатов и потенциальной отмены ограничений со стороны новой администрации создают возможности для роста акций компании. При текущем уровне около $500 за акцию, целевая цена может достигнуть $600-650 с учётом потенциала рынка полупроводников и актуальной динамики спроса на чипы.

ОднакоRisks Associate с покупкой этих акций включают возможность новых политических решений, которые могут повлиять на рынок, а также вероятные колебания акций в связи с глобальной экономической ситуацией.