Биллионер Дрюкенмиллер купил дип в GLP-1 акции (Подсказка: не Лили и Ново Нордиск)

Этот год оказался таким, будто рынок решил поиграть в русскую рулетку с акциями. Смешанные отчеты по занятости, новые тарифы, которые словно гвозди в шляпу экономики, и неопределенность с ФРС — всё это создало атмосферу, где «умные деньги» предпочитают сидеть с кулаками. Но, как говорится, где табак, там и папироса: раскрытие квартальных отчетов по Форме 13F стало своего рода картой сокровищ.

☕️

Читаем отчёты, пьём кофе, ждём дивиденды. Если тебе надоел хайп и ты ищешь скучную, но стабильную гавань — добро пожаловать.

Присоединиться к клубу

Особенно любопытным стал ход Дюкесна, семейного офиса Стэнли Дрюкенмиллера. В его квартальном 13F появилось имя Viking Therapeutics — акция, которая с начала года упала на 35%, словно школьник, который забыл домашнее задание. Но, как в старом анекдоте: «Падает ли лопата — не важно, важно, какую яму ты выкопаешь».

Viking — асимметричный риск с потенциалом

Асимметричный риск — это когда риск выглядит как пыльца, а награда — как аллергический шок. Вот и Викенг — компания, которая всё ещё в клинических испытаниях, но её пайплайн по ожирению может стать «золотой жилой» в земле, где уже давно бродят Лили и Ново Нордиск. Если их препараты пройдут FDA, это будет как молния в ясное небо: либо «ура», либо «всё, братцы, у нас проблемы».

Дрюкенмиллер, возможно, «застраховал» ставку

Если Лили уже в портфеле Дюкесна, то Викенг — это, как говорится, «хорошо бы и второго брата посадить». Голдман Сакс оценил рынок ожирения в $120 млрд к 2030-му. Дрюкенмиллер, как опытный игрок, знает: если у Лили не получится, Викенг может стать «дублером» с потенциалом в десятки раз. Вот и «страховка» — не дёшево, но безопасно.

Viking — кандидат на поглощение

Даже без коммерческого успеха Викенг уже стал «рыбой в котле» для Лили и Ново Нордиск. Компания, как старый барахольщик: у неё есть «вещицы», которые могут понравиться богатым соседям. Но тут и подводные камни: если их клинические данные не выстроятся, Викенг может стать очередной «головешкой» в списке провалов.

Стоит ли брать Викенг?

Дрюкенмиллер, как истинный активист, понимает: рынок ожирения — это не дуэт, а «праздник для всех, кто пришёл с котомкой». Но для простых смертных вопрос в том: готовы ли вы к игре, где выигрыш — миллион, а проигрыш — ноль? Викенг — это как билет в лотерею, где шанс выиграть есть, но не факт.

Так что, если вы — игрок, который любит «гребануть по крупному», то Викенг — ваш билет. Но если вы предпочитаете «поставить на лошадь, которая точно пробежит», то, возможно, стоит поискать другое. 🚀

Смотрите также

2025-08-27 17:12