Кэти Вуд на шопинге: 3 акции, которые она купила

Для соучредителя и генерального директора ARK Invest год выдался просто замечательным, чтобы вернуть себе былую форму. Крупнейший биржевой фонд Кэти Вуд в этом году вырос на 31%, что значительно опережает три основных индекса, показывающих однозначные процентные приросты в 2025 году. Вуд публикует ежедневные сделки ARK в конце каждого торгового дня. А что же она покупает сейчас?

🐢

Ищешь ракеты? Это не к нам. У нас тут скучный, медленный, но надёжный, как швейцарские часы, фундаментальный анализ.

Инвестировать в индекс

Nvidia (NVDA 1.06%), Iridium Communications (IRDM 3.00%), и Teradyne (TER 0.88%) — вот три из самых интересных акций, которые ARK купила в среду. Вуд добавляла к уже существующим позициям в каждой из этих компаний. Давайте посмотрим поближе.

1. Nvidia

Остановить революцию в области искусственного интеллекта (ИИ) невозможно, и это обстоятельство подняло Nvidia на вершину капитализации среди акций, торгующихся на американских биржах. Разработчик графических процессоров и чипов ИИ стал первой компанией, чья капитализация превысила 4 триллиона долларов этим летом, а на этой неделе установила новый исторический максимум.

Инвесторы Nvidia не были так радостны в начале года. К концу марта акции компании потеряли более трети своей стоимости. Двойной удар — сначала новость о том, что китайский стартап в области ИИ объявил, что может обеспечить достойный генеративный ИИ без использования последних чипов Nvidia, а затем и введение ограничений на экспорт высокопроизводительных чипов H20 в Китай — спровоцировал падение, но история о восстановлении была столь же стремительной, как и некоторые из чипов компании.

Nvidia предупредила инвесторов о том, что ожидает миллиардные квартальные убытки из-за невозможности поставлять чипы H20 в страну с второй по величине экономикой. Однако в конце туннеля, образованного торговой войной, появился свет. Министр торговли США Ховард Лутник сообщил Reuters, что возобновление продаж H20 является козырем в переговорах с Китаем, чтобы получить больше редкоземельных элементов.

Кажется, что первоначальная угроза дешевого ИИ от китайской компании DeepSeek была преувеличена. Выручка Nvidia в последнем квартале выросла на 73%, что превысило ожидания. Аналитики прогнозируют, что выручка и прибыль на акцию Nvidia вырастут на 52% и 47% соответственно, когда компания представит финансовые результаты в следующем месяце. Акции с тех пор почти удвоились с минимумов апреля. Это еще одна победа для самой дорогой публичной компании страны, которая за последние три года стала десятикратной.

2. Iridium Communications

Iridium не переживает такого драматического восстановления, как Nvidia, но постепенно возвращается к своим недавним максимумам. Специалист по спутниковой связи и передаче данных не растет так быстро, как компания с самой большой капитализацией, но ее бизнес улучшается. К концу марта Iridium обслуживала более 2,4 миллиона платных абонентов, что на 5% больше, чем годом ранее. Она представит результаты за второй квартал на следующей неделе.

Рост обусловлен увеличением числа коммерческих устройств Интернета вещей. Однако рост выручки не был впечатляющим. За последние шесть лет Iridium показала двузначный рост выручки только один раз. Однако ее прибыль демонстрирует более драматическое восстановление. Аналитики прогнозируют, что бизнес Iridium вырастет на 6% в этом году и замедлится до 4% в 2026 году. Однако они ожидают, что прибыль увеличится более чем на 30% в каждом из этих лет. Улучшение маржинальности может повысить текущую доходность в 2%.

3. Teradyne

Бизнес Teradyne начинает ускоряться. Производитель оборудования для тестирования чипов в прошлом году увеличил выручку на 5% после двух лет двузначного снижения. Сейчас темпы роста ускоряются. Выручка Teradyne показала двузначный рост уже два квартала подряд.

Вуд, возможно, немного рано начала покупать Teradyne. Самик Чаттерджи из J.P. Morgan снизил рейтинг акций с «перевеса» до «нейтрального» всего несколько часов спустя после того, как ARK добавила к своей позиции в Teradyne. Аналитик беспокоится, что клиенты будут сдерживаться от инвестиций в оборудование для полупроводников в текущих макроэкономических условиях, но это может быть краткосрочным ударом, который приведет к накопленному спросу в долгосрочной перспективе. Чаттерджи все же повысил целевую цену акций до 102 долларов, что предполагает рост на 11% от текущей цены.

К сожалению, это уже второе понижение рейтинга Teradyne за этот месяц. Вуд любит своих победителей, но не против и occasional nibbles на некоторых из своих отстающих акций. 🤷‍♂️

Смотрите также

2025-07-18 00:24